2018国际贸易与国际直接投资互动关系
国际贸易与国际直接投资互动关系从企业国际战略入手是研究当前国际贸易与国际直接投资新型互动关系的核心。本文以产品内分工为背景，以企业国际战略实践的发展趋势为主线，分别对一体化和外包理论的最新研究成果进行梳理，从而归纳出国际贸易与国际直接投资的新型互动关系。
一、 企业一体化理论
1. 两国一体化模型。垂直一体化（Helpman，1984;HelpmanKrugman，1985）与水平一体化（Markusen，1984）是最早基于产品内分工的一体化理论。垂直一体化理论实现了国际贸易与国际直接投资的纵向融合。企业基于国家要素禀赋优势，以最小化成本为目的，将不同要素密集度的生产工序分别配置在具有成本优势的区位进行。垂直一体化理论认为，要素禀赋差异较大的国家间贸易与投资呈现相互引致关系。水平一体化理论实现了贸易与直接投资的横向融合。将规模经济和规避贸易成本作为直接投资的动因。水平一体化理论认为，发展水平相似国家间投资与贸易呈现相互替代关系。
2. Markusen（1996，1997）通过建立知识资本模型，将垂直一体化理论与水平一体化理论融合在一起。模型假设知识资本品为技能劳动力密集型，且具有可分性和联合投入性，前两种性质是产生垂直一体化的基础，而联合投入性意味着存在内部规模经济，是水平一体化的动因。研究认为，当两国要素禀赋相似且贸易成本较高时，企业选择水平一体化战略;当贸易成本较低且两国要素禀赋差异较大时，企业选择垂直一体化战略，随后Carr、Markusen和Maskus（2001）的实证研究很大程度上支持了这一结论。
3. 多国一体化模型。Motta和Norman（1996），Hanson，Mataloni和Slaughter（2001），Ekholm等（2003，2007）均发现，一些跨国公司的海外分支机构生产的产品大部分出口到第三方国家（除母国和东道国以外的国家），东道国的作用类似于一个出口平台。Motta和Norman（1996）认为，区域经济一体化造成的区域内外贸易成本差异，使区域外国家的跨国公司通过对区域内某国进行直接投资，从而打入区域内部市场。Ekholm等（2003，2007）建立一个三国模型研究出口平台（Export-Platform）型直接投资，研究认为，海外生产的单位成本优势与较高的固定成本引发跨国公司出口平台型一体化战略，模型很好的解释了母国向东道国的直接投资引致东道国向他国出口的现实。
Yeaple（2003）在南北模型框架内建立企业复杂一体化模型。假设两个北方国家（本国和F国）为技术丰裕型，一个南方国家（S）为劳动力丰裕型。两种中间产品，分别为劳动型中间产品和技术型中间产品。最终产品由两种中间产品无成本装配而成。中间产品与最终产品可在本国或外国生产，在海外生产时需承担额外的固定成本。企业潜在的一体化战略选择为：①本土一体化，中间产品生产和最终产品装配均在本国进行，并向F国出口。②水平一体化，中间产品生产和最终产品装配分别在本国和F国同时进行，最终产品当地销售。③垂直一体化，劳动型中间产品在S国生产，技术型中间产品与最终产品在本国生产和装配后，向F国出口。④复杂一体化战略，劳动型中间产品在S国生产，技术型中间产品以及最终产品的装配分别在本国和F国同时进行，最终产品当地销售。研究结论为，当运输成本较低时，若南北方国家要素禀赋差异较大，企业选择垂直一体化战略;若南北方国家要素禀赋差异较小，企业选择本土一体化战略。当运输成本居中且南北方国家要素禀赋差异较大时，企业选择复杂一体化战略。当运输成本较高时，企业选择水平一体化战略。模型的不足在于：一方面假设仅北方国家消费差异化最终产品具有一定的局限性。另一方面，对于产业内部企业的对称性假设，忽略了企业间的差异性，无法解释现实中同一产业内部企业间生产组织模式与国际战略的差异。
4. 异质性企业模型。20世纪90年代末，大量的实证研究引发了学术界对产业内部企业对称性假设的重新审视。例如Clerides等（1996，1998）对哥伦比亚、墨西哥以及摩洛哥的数据研究，Bernard和Jensen（1999，2009）、Helpman等（2004）、Yeaple（2012）对美国的数据研究，Bee-Yan 等（2000）对台湾数据的研究，以及Baldwin和Gu（2003）对加拿大的数据研究均发现，即使在出口产业内部，仅生产规模较大、生产效率较高的企业选择出口。随后Melitz（2003）提出异质性企业的垄断竞争模型，开启了产业内部异质性企业理论研究的序幕，并为之后的研究广泛引用。
Grossman等（2006）基于Melitz（2003）对Yeaple（2003）进行扩展。模型假设两个北方国家（本国H和F国）和一个南方国家均消费最终产品，南方国家具有中间产品生产和最终产品装配的成本优势，并且将企业的异质性纳入模型框架。结论认为：生产效率低的企业选择本土一体化战略，同时将最终产品出口至F国和南方国家。生产效率高的企业，当运输成本较低时，选择在南方国家进行中间产品的生产和最终产品的装配活动，将最终产品出口至本国和F国;当运输成本较高时，选择在南方国家生产中间产品，分别在三个国家进行装配后当地销售。而生产效率居中的企业其国际战略取决于海外生产和装配的固定成本的相对大小，以及国家间市场容量的差异。
企业一体化理论研究的核心集中在中间产品生产和最终产品装配的区位选择。其中，围绕中间产品展开的贸易和投资呈现相互引致关系，而围绕最终产品的贸易和投资多呈现相互替代关系。随着中间产品生产的日趋标准化，以及具有专业技术优势的中间产品供应商的兴起，许多企业放弃大而全的经营战略，选择小而专的生产模式，外包活动盛行，为异质性企业的国际战略与贸易投资关系提出新的研究课题。
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